Finansdepartementet

Postboks 8008 Dep.

0030 Oslo

 

30.09.2005

Vår ref: 2005/00434 –FJA/HH

Deres ref: 04/3401 FM GK

 

 

Det vises til brev av 30.06.05 hvor det var vedlagt et høringsnotat utarbeidet av Kredittilsynet vedrørende spørsmålet om adgang for finansinstitusjoner og verdipapirforetak til å anvende IFRS-forordningens system i selskapsregnskapet samt tilpasninger til IFRS utenfor IFRS-forordningens område.

 

 

FNH vil spesielt fremheve følgende synspunkter:

 

Kredittilsynet tilrår at banker og finansieringsforetak avskjæres fra adgangen til å benytte IFRS-forordningens system i selskapsregnskapet inntil årsregnskapsforskriften er tilpasset IFRS. Revidert årsregnskapsforskrift basert på IFRS kan etter Kredittilsynets oppfatning tidligst foreligge fra 2007. Dersom banker og finansieringsforetak gis anledning til å bruke IFRS-forordningens system i selskapsregnskapet før den IFRS-tilpassede årsregnskapsforskriften er på plass, vil det slik Kredittilsynet ser det være nødvendig å kreve at innrapporteringen til offentlige myndigheter etter ORBOF-systemet baseres på de ordinære regnskapsreglene utenfor IFRS-forordningen selv om det offisielle regnskapet er utarbeidet etter IFRS.

Tilrådingen om å avskjære banker og finansieringsforetak fra å anvende IFRS-forordningens system i selskapsregnskapet fra samme tidspunkt som ikke-finansielle foretak, det vil si fra 2005 forutsatt at nødvendige endringer i skatte- og ligningslovgivningen er gjennomført, synes hovedsakelig å ha sammenheng med at Kredittilsynet vurderer det som vanskelig å få tilpasset årsregnskapsforskriften og den offentlige regnskapsrapporteringen til IFRS før tidligst fra 2007. Etter vårt syn burde Kredittilsynet i sitt arbeid med å revidere årsregnskapsforskriften og ORBOF-rapporteringen hatt en klar målsetning om at ny forskrift og offentlig regnskapsrapportering skulle være på plass fra 2005. Vi vil her bemerke at kostnads- og ressursbruken i finansbedriftene som følge av overgangen til IFRS i betydelig grad påvirkes av hvordan myndighetene gjennomfører implementeringen. Det vil være uheldig for foretakene om overgangen til nytt regelverk må foretas i flere faser. FNH har derfor ved en rekke anledninger understreket viktigheten av at finansnæringen ikke underlegges noen særregulering når det gjelder implementering av IFRS-forordningen.

Vi vurderer således forslaget om å avskjære banker og finansieringsforetak fra å benytte IFRS-forordningens system i selskapsregnskapet frem til 2007 som lite tilfredsstillende. Vesentlig for vår vurdering er at det vil være kostnads- og ressurskrevende for foretak som inngår i IFRS-rapporterende konsern å måtte utarbeide selskapsregnskap etter andre prinsipper enn konsernregnskapet. Videre er det ikke bare foretakene selv som vil oppfatte ulike regelsett for selskapsregnskap og konsernregnskap som problematisk. Dette vil også bidra til å vanskeliggjøre situasjonen for aksjonærer, analytikere og andre brukere av regnskapene samt foretakenes ledelse og styre siden det ikke vil være sammenheng mellom tallene i selskapsregnskapet og konsernets tall. Å skille de to regelverkene fra hverandre krever til dels høy kunnskap om regnskap. Både foretakene selv og regnskapsbrukerne vil følgelig være tjent med lik prinsippanvendelse i selskaps- og konsernregnskap.

Vår oppfatning om at banker og finansieringsforetak bør gis anledning til å utarbeide selskapsregnskap i samsvar med IFRS-forordningen fra samme tidspunkt som ikke-finansielle foretak gjelder uavhengig av om det i en periode vil bli stilt krav om at innrapporteringen etter ORBOF-systemet baseres på de gjeldende regnskapsreglene utenfor IFRS-forordningen selv om det offisielle regnskapet er utarbeidet etter IFRS. Et slikt rapporteringskrav vil selvsagt være uheldig for de foretak som velger å bruke IFRS i selskapsregnskapet, da det i betydelig grad vil bidra til å redusere gevinsten som følger av enhetlig rapportering for selskaps- og konsernregnskap. De berørte foretak bør derfor ikke pålegges denne tilleggsrapporteringen lenger enn absolutt nødvendig.

Kredittilsynet legger i sitt videre arbeid med årsregnskapsforskriften opp til at reglene så langt som mulig tilpasses IFRS fra 2007. Selv om det er betydelige endringer som må foretas, har vi vanskelig for å se at det skulle være nødvendig å bruke vesentlig mer tid på dette arbeidet enn tidligere lagt til grunn. FNH mener at ny årsregnskapsforskrift basert på IFRS bør forligge tidsnok til at foretak som ønsker det kan implementere den reviderte forskriften fra 2005.

Mange banker og finansieringsforetak som ikke utarbeider konsernregnskap etter IFRS ønsker å vente til 2007 med å foreta tilpasninger til IFRS. Flere av disse foretakene har, som følge av manglende avklaring fra myndighetenes side, lagt til grunn at det ikke vil bli krav om å gå over til IFRS før tidligst fra 2007 og på denne bakgrunn nedlagt mindre ressurser i å forberede rapportering etter IFRS enn det de ellers ville ha gjort. FNH mener derfor at det bør være valgfritt å innføre ny IFRS-tilpasset årsregnskapsforskrift fra 2005, 2006 eller 2007. Videre er vi av den oppfatning at det bør være anledning til å benytte tapsforskriftene av 1991 så lenge gjeldende årsregnskapsforskrift benyttes.

Også arbeidet med å tilpasse ORBOF-rapporteringen til IFRS bør gjennomføres så raskt som mulig og selvsagt ses i sammenheng med revideringen av årsregnskapsforskriften. Tilsvarende som for den nye årsregnskapsforskriften bør det ikke være krav om å gå over til nytt regelverk før i 2007. Foretak som ønsker det bør imidlertid gis anledning til å anvende det nye regelverket fra et tidligere tidspunkt.

Vi ser at en slik valgfrihet som vi foreslår vil være uheldig blant annet i forhold til hensynet til sammenlignbarhet i tallene som rapporteres. Kredittilsynet og andre brukere av regnskapstall fra banker og finansieringsforetak bør imidlertid kunne håndtere dette i en begrenset periode. Innføringen av IFRS innebærer betydelige utfordringer for finansnæringen som det enkelte foretak forsøker å løse på en best mulig måte. Det bør da kunne forventes at myndighetene viser stor grad av fleksibilitet i overgangsperioden, herunder foretar en vurdering av om man kan basere seg på et noe mindre sammenlignbart tallgrunnlag enn det man normalt ville ha gjort. Vi stiller også spørsmål ved nytteverdien av sammenligninger mellom store børsnoterte banker og de små og mellomstore bankene.

Bankene og finansieringsforetakene vurderer det som viktig å kunne implementere alle tilpasninger til IFRS fra samme tidspunkt. Dersom departementet skulle beslutte å følge Kredittilsynets tilråding, vil vi be om at det ikke blir stilt krav om at enkelte tilpasninger til IFRS som ikke har sammenheng med IFRS-forordningens pliktige del, herunder regelverket for regnskapsmessig behandling av utlån og garantier, skal implementeres fra et tidligere tidspunkt enn 01.01.07.

Forsikringsselskaper bør etter Kredittilsynets vurdering inntil videre ikke tillates å anvende IFRS-forordningens system i selskapsregnskapet. Imidlertid bør det være et mål at årsregnskapsforskriften endres slik at det vil være mulig å avlegge selskapsregnskap etter IFRS, men uten at alle valgmuligheter i IFRS tillates. Kredittilsynet ser det som mest hensiktsmessig at en slik tilpasning av årsregnskapsforskriften til IFRS tidligst gis virkning fra 2007.

FNH er enig i at det bør foretas en særskilt tilpasning av årsregnskapsforskriften til IFRS. For flere forsikringsselskaper vil imidlertid ikke en IFRS-tilpasning av årsregnskapsforskriften være et fullgodt alternativ til å tillate anvendelse av IFRS-forordningens system i selskapsregnskapet. Vi finner derfor ikke å kunne støtte forslaget om inntil videre å avskjære forsikringsselskapene fra å utarbeide selskapsregnskap i samsvar med IFRS-forordningen. Det bør åpnes for at skadeforsikringsselskaper kan bruke IFRS-forordningen i selskapsregnskapet fra samme tidspunkt som ikke-finansielle foretak.

Livsforsikringsselskaper bør gis anledning til å anvende IFRS-forordningen i selskapsregnskapet så snart det er utarbeidet egne ”prudential filters” for de forsikringstekniske avsetningene. FNH legger til grunn at arbeidet med å utvikle hensiktsmessige ”prudential filters” relatert til de forsikringstekniske avsetninger gis høy prioritet, slik at perioden hvor livsforsikringsselskapene ikke tillates å avlegge selskapsregnskap etter IFRS blir kortest mulig. Vi viser her til at de samme forhold som er påpekt i punktet om banker og finansieringsforetak gjelder for forsikringsselskaper som inngår i IFRS-rapporterende konsern. Ulik prinsippanvendelse i selskapsregnskap og konsernregnskap vil påføre foretakene betydelige merkostnader samt bidra til å vanskeliggjøre situasjonen for brukerne av regnskapene siden det ikke vil være sammenheng mellom tallene i selskapsregnskapet og konsernets tall.

Kredittilsynet bemerker at hva angår livsforsikringsselskaper vil valgmulighetene innenfor IFRS-forordningens system slå svært uheldig ut på grunn av de særskilte regler om overskuddstildeling. FNH er enig i at det sett i forhold til kundetildelingen i livselskapene, isolert sett, ikke er heldig med valgfrihet i forhold til vurderingsprinsipper. Vi synes imidlertid ikke at dette forholdet gjør det nødvendig å avskjære livsforsikringsselskaper fra muligheten til å benytte IFRS-forordningen i selskapsregnskapet.

Ny årsregnskapsforskrift basert på IFRS bør foreligge tidsnok til at selskaper som ønsker det kan implementere den reviderte forskriften fra 2005. Tilsvarende som for banker og finansieringsforetak bør det være valgfritt å innføre ny IFRS-tilpasset årsregnskapsforskrift fra 2005, 2006 eller 2007. FNH ser at det vil være krevende for myndighetene å skulle forholde seg til flere regelverk samtidig, men som tidligere nevnt mener vi at det bør være mulig å håndtere dette i en overgangsperiode.

Med vennlig hilsen

Finansnæringens Hovedorganisasjon

Finans og juridisk avdeling

Stein Sjølie

direktør

Herborg Horvei

kontorsjef      

Faggruppen for skadeforsikring i Norsk Finansnærings Økonomigruppe (NFØ) har utarbeidet et notat om tilpasning til IFRS i selskapsregnskapet til skadeforsikringsselskap som følger vedlagt dette brevet. FNHs Fagutvalg regnskap har sluttet seg til innholdet i notatet.